更一般地， y,=c+Bt+(L)u y,-E(y,)=0(L)u 其中：p(L)=Q,L+p,L+L+pL"是一个平稳的 滞后算子多项式
2 1 2 ( ) ( ) ( ) ( ) t t t t t m m y c t L u y E y L u L L L L = + + − = = + + + 更一般地， 其中: 是一个平稳的 滞后算子多项式。 L
7.2 随机性趋势模型 7.2.1随机趋势模型的基本定义 考虑AR(1)模型：y=y-1+E 其中，代表方差为o2的白噪音过程。 将模型写成：△y=E,· 如果假设初始观测值为yo,那么通 过反复迭代可以得到：y,=y。+∑c i1
7.2 随机性趋势模型 7.2.1 随机趋势模型的基本定义 考虑AR(1)模型： 其中 代表方差为 的白噪音过程。 将模型写成： 。 如果假设初始观测值为 ，那么通 过反复迭代可以得到： t t t 1 y y = + − t 2 t t = y 1 t t o i i y y = = + 0 y
这个表达式可以看成是一种随机 常数项，由于每个随机扰动因子对y 的条件均值的影响都是永久性的，所 以这样的模型经常被称为随机趋势模 型
这个表达式可以看成是一种随机 常数项，由于每个随机扰动因子对 的条件均值的影响都是永久性的，所 以这样的模型经常被称为随机趋势模 型。 t y